Den fulle formen for modem er 
 modulatordemodulator  . 
 
 Her er hva det betyr:
 
 *  Modulator: En enhet som konverterer digitale signaler (som de fra en datamaskin) til analoge signaler som kan overføres over telefonlinjer eller andre kommunikasjonskanaler. 
 *  demodulator: En enhet som konverterer analoge signaler tilbake til digitale signaler, slik at den mottakende datamaskinen kan forstå dataene. 
 
 I hovedsak fungerer et modem som en oversetter mellom digitale og analoge signaler, noe som muliggjør kommunikasjon mellom enheter som bruker forskjellige signaltyper.